«Μετρημένες» τοποθετήσεις στο Χ.Α.- Τι δείχνουν θεμελιώδη και τεχνική ανάλυση για ΕΥΔΑΠ και ΕΛΤΟΝ

 

Με θετικό πρόσημο ολοκληρώθηκε η σημερινή συνεδρίαση στο ελληνικό χρηματιστήριο, με τον γενικό δείκτη να κλείνει στις 1.052,43 μονάδες με άνοδο 0,71%. 

Η αξία των συναλλαγών διαμορφώθηκε στα 67,88 εκατ. ευρώ, με την αξία των πακέτων να ανέρχεται στα 2,89 εκατ. ευρώ, ενώ από τις μετοχές που πραγματοποίησαν σήμερα πράξη, 70 έκλεισαν ανοδικά, 28 πτωτικά, και 65 παρέμειναν αμετάβλητες. 

Γι΄ακόμη μία συνεδρίαση οι επενδυτές στο ελληνικό χρηματιστήριο εμφανίστηκαν διστακτικοί, με τον γενικό δείκτη στο πρώτο μισό της διαπραγμάτευσης να κινείται σε αρνητικό έδαφος, όπου και κατέγραψε ενδοσυνεδριακό χαμηλό στις 1.039,07 μονάδες, καταφέρνοντας στο δεύτερο μισό να διαγράψει τις απώλειες του και να κινηθεί σε θετικό έδαφος, φθάνοντας στο ενδοσυνεδριακό υψηλό των 1.052,50 μονάδων, με την σχέση ανοδικών/καθοδικών μετοχών να διαμορφώνεται στο 2,5 προς 1.

Μεγαλύτερη άνοδος/Μεγαλύτερη πτώση

Πακέτα συνεδρίασης

Ανακοίνωση Space Hellas

Υψηλό 52 εβδομάδων

Εταιρικά ομόλογα

Block shares plunge after Hindenburg says Jack Dorsey’s company facilitates fraud. “Former employees estimated that 40%-75% of accounts they reviewed were fake, involved in fraud, or were additional accounts tied to a single individual,” the report said. https://cnb.cx/3FMsbgu Holger Zschaepitz @Schuldensuehner

U.S. stocks were rising after the Federal Reserve suggested it was nearing the end of its interest rate hikes.

At 10:06 ET (14:06 GMT) the Dow Jones Industrial Average rose 240 points or 0.7%, while the S&P 500 was up 1% and the NASDAQ Composite was up 1.6%.

On Wednesday, the Fed raised rates by the expected quarter of a percentage point, and said in its policy statement that ongoing increases are no longer likely to be appropriate. Its forecast for the terminal rate ending at 5.1% suggests just one more rate hike this year.

The end of the tightening is being greeted with relief, though the Fed also said the recent turmoil in the banking sector could lead to a pullback in credit, and that could have economic effects, as well.

Thursday’s rebound in stocks comes after the Dow fell more than 500 points on Wednesday. Fed Chair Jerome Powell has a tightrope to walk, balancing the need to fight inflation with the need to maintain stability in the financial system. Rising rates are pressuring banks, especially regional lenders, after the sudden collapse of Silicon Valley Bank and Signature Bank earlier this month.

Futures markets are now starting to place bets on the Fed to pivot and cut rates, perhaps as early as June, while Powell said the Fed wasn’t forecasting a rate cut this year. For the next meeting in May, futures traders have split their bets on a pause and another quarter-point rate hike.

In economic data, initial jobless claims showed a still-strong labor market, falling to 191,000 last week compared with expectations for 197,000. And February new home sales rose 1.1% to an annual 640,000 versus estimates for 650,000.

Coinbase Global Inc shares fell 17% after it said the Securities and Exchange Commission sent it a notice of a possible enforcement action. 

Regeneron Pharmaceuticals Inc rose 7% after positive results from a test of its asthma drug Dupixent on lung disease.

Oil rose. Crude Oil WTI Futures were up 0.4% to $71.15 a barrel while Brent Oil Futures crude rose 0.3% to $76.96 a barrel. Gold Futures rose 1.8% to $1984.(Liz Moyer, investing.com)

Στα διεθνή χρηματιστήρια, στο ημερήσιο διάγραμμα ο δείκτης Dow Jones διαπραγματεύεται με σήμα neutral, ο δείκτης S&P 500 με σήμα buy, και ο δείκτης Nasdaq με σήμα strong buy. Στην Ευρώπη, οι δείκτες DAX και CAC 40 διαπραγματεύονται με σήμα neutral, και ο δείκτης FTSE 100 με σήμα strong sell, όπως διακρίνουμε στον παρακάτω πίνακα.

Ανοδικά συνέχισε σήμερα ο γενικός δείκτης μετά τις χθεσινές του απώλειες, έχοντας σταθεροποιηθεί στις τελευταίες συνεδριάσεις πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (1.041 μονάδες), με το σήμα πώλησης να παραμένει, και με τον όγκο να διαμορφώνεται χαμηλότερα του μέσου όρου των τριάντα ημερών. Η αντίσταση βρίσκεται στις 1.157 μονάδες, και η στήριξη στις 994,0 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 20,66 εκατ. τεμάχια, έναντι 43,37 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Ανοδικά κινήθηκε και ο δείκτης της μεγάλης κεφαλαιοποίησης, παραμένοντας με σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 2.792 μονάδες, και την στήριξη στις 2.371 μονάδες.

Πάνω από τον εκθετικό ΚΜΟ50 ημερών (1.537 μονάδες) έκλεισε ο δείκτης της μεσαίας κεφαλαιοποίησης, ο οποίος διατηρεί το σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 1.659 μονάδες, και την στήριξη στις 1.483 μονάδες.

Με μικρά κέρδη έκλεισε ο τραπεζικός δείκτης, παραμένοντας με σήμα πώλησης, με την αντίσταση να βρίσκεται στις 997,0 μονάδες, και την στήριξη στις 719,0 μονάδες. Ο όγκος διαμορφώθηκε στα 15,36 εκατ. τεμάχια, έναντι 28,25 εκατ. τεμαχίων του μέσου όρου των τριάντα ημερών.

Η μετοχή της ΕΥΔΑΠ έκλεισε στα 6,7 ευρώ με άνοδο 1,06%, συνεχίζοντας να διαπραγματεύεται κοντά σε χαμηλά έτους, διατηρώντας το σήμα πώλησης. Η αντίσταση βρίσκεται στα 7,01 ευρώ, και η στήριξη στα 6,62 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να σημειώνουν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 46,6 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός -6,42%

Απόδοση 3μηνου –

Απόδοση 6μηνου -9,83%

Απόδοση από 1/1 -1,47%

Απόδοση 52 εβδομάδων -3,46%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 8,07 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 6,50 ευρώ

Καθαρή Θέση: 806,1 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης εννεαμήνου 2022)

BV 7,57

P/BV 0,89

P/Ettm 60,91

EV/EBITDA* 6,71 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* αρενητικά (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: -91,2 εκατ. ευρώ την χρήση εννεαμήνου του 2022 από 29,3 εκατ. ευρώ την αντίστοιχη χρήση του 2021.

Ξένα/Ιδία αρνητικά

ROE +2,62%

Δείκτης Φερεγγυότητας* 68,40%

Συντελεστής Μόχλευσης* αρνητικός

Κεφαλαιοποίηση: 713,6 εκατ. ευρώ

Η μετοχή της ΕΛΤΟΝ έκλεισε στα 2,31 ευρώ αμετάβλητη, συνεχίζοντας να εμφανίζει αδυναμία κίνησης προς υψηλότερα επίπεδα, με το σήμα αγοράς να παραμένει. Η αντίσταση βρίσκεται στα 2,38 ευρώ, και η στήριξη στα 2,24 ευρώ, με τις εκροές στην μετοχή να πραγματοποιούν αύξηση. Μ.Ο όγκου 30 ημερών 13,3 χιλ. τεμάχια.

Απόδοση μηνός -2,94%

Απόδοση 3μηνου +2,67%

Απόδοση 6μηνου +12,68%

Απόδοση από 1/1 +2,21%

Απόδοση 52 εβδομάδων +38,74%

Μέγιστη τιμή 52 εβδ. 2,44 ευρώ

Ελάχιστη τιμή 52 εβδ. 1,64 ευρώ

Καθαρή Θέση: 62,9 εκατ. ευρώ (οικονομικά στοιχεία χρήσης α΄ εξαμήνου 2022)

BV 2,36

P/BV 0,98

P/Ettm 5,0

EV/EBITDA* 5,26 (σε 12μηνη βάση)

Καθαρός Δανεισμός/EBITDA* 1,8 (σε 12μηνη βάση)

Ελεύθερες ταμειακές ροές: -15,2 εκατ. ευρώ την χρήση του α΄ εξαμήνου του 2022 από 483.410 ευρώ την αντίστοιχη περίοδο του 2021.

Ξένα/Ιδία 0,51

ROE +10,86%

Δείκτης Φερεγγυότητας 47,85%

Συντελεστής Μόχλευσης* 33,81%

Κεφαλαιοποίηση: 61,75 εκατ. ευρώ

*Δείκτης Φερεγγυότητας είναι η ικανότητα μιας εταιρείας να μπορεί να ανταπεξέλθει στις οικονομικές της υποχρεώσεις, κυρίως σε μακροχρόνιο ορίζοντα. Όσο μεγαλύτερος ο εν λόγω δείκτης, τόσο περισσότερο μπορεί να ανταποκριθεί στις υποχρεώσεις της η εταιρεία.

*EV/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης χρησιμοποιείται για τον προσδιορισμό της αξίας μιας εταιρείας με βάση τα EBITDA (κέρδη προ φόρων, τόκων, και αποσβέσεων). Όσο υψηλότερος είναι ο αριθμοδείκτης EV/EBITDA τόσο υπερτιμημένη μπορεί να θεωρηθεί μια εταιρεία, ενώ όσο χαμηλότερος τόσο υποτιμημένη (κάτω του 8x).

*Καθαρός Δανεισμός/EBITDA: Ο εν λόγω αριθμοδείκτης δείχνει πόσα χρόνια θα χρειαζόταν μια εταιρεία να αποπληρώσει το χρέος της εάν το καθαρό χρέος και το EBITDA διατηρούνταν σταθερά. Επίσης, λαμβάνει υπόψιν την ικανότητα μιας εταιρείας να μειώσει το χρέος της, Ο συγκεκριμένος αριθμοδείκτης, συνήθως όταν είναι υψηλότερος του 4 αποτελεί προειδοποίηση, κι αυτό διότι μια εταιρεία είναι λιγότερο πιθανό να είναι σε θέση να διαχειριστεί το χρέος της, και συνεπώς λιγότερο πιθανό να αναλάβει επιπλέον χρέος που απαιτείται για την ανάπτυξη της.

*Συντελεστής Μόχλευσης: Καθαρός Δανεισμός (συμπεριλαμβανομένου των μισθώσεων)/Συνολικά Απασχολούμενα Κεφάλαια (Καθαρός Δανεισμός + Ιδία Κεφάλαια).

Πτωτικά κινήθηκαν οι αποδόσεις των ελληνικών κρατικών ομολόγων, με αυτή του πενταετούς να διαμορφώνεται στο 3,519% με πτώση 4,61%, και του δεκαετούς στο 4,159% με οριακή πτώση 2,18%.

Θεόδωρος Σεμερτζίδης, CEFA

Τα παραπάνω εκφράζουν προσωπικές απόψεις, και σε καμία περίπτωση δεν αποτελούν προτροπή για αγορά, πώληση ή διακράτηση οποιασδήποτε κινητής αξίας.

follow us on twitter:

https://twitter.com/neweconomygr

https://twitter.com/TheodorosSem